Инвестиционните фондове са един от предпочитани инструменти от добра част от малките и средни инвеститори. Но в своя структуриран режим той представя формат, при който рентабилността може да бъде по-висока, отколкото при традиционните модели. Това обаче носи повече рискове в операциите, тъй като е много по-сложен финансов продукт, който изисква знанията на потребителите. Точно поради тази причина той не е подходящ за всички профили на малки и средни инвеститори. Но по-скоро на тези, които имат повече опит в този вид движение на финансовите пазари.
Структурираните продукти определено са много ефективна стратегия за преодоляване на слабото представяне, предлагано в момента от банкови продукти. Например сметки с високи доходи, срочни депозити или други производни на публичния дълг. Когато при всички тях нивото от 1% едва се надвишава в резултат на по-ниската цена на парите в еврозоната. До такава степен, че те са изгодни продукти за спестителите като цяло
От друга страна, трябва да се отбележи, че структурираните продукти се характеризират особено със собствената си структура, до степен, че те са много различни от по-конвенционалните инвестиционни фондове. В този смисъл те се състоят от обединение на два или повече финансови продукта под същия дизайн или структура. Обикновено най-често срещаната е комбинация от продукт с фиксиран доход плюс един или повече деривати. В резултат на този подход той е много по-сложен от останалите. И както е логично да се разбере, те имат висок риск, тъй като не гарантират фиксирана възвръщаемост всяка година.
Видове структурирани продукти
Ако се приспособим към риска, който този клас продукти може да доведе до себе си, виждаме, че той може да бъде разграничен в две много добре дефинирани групи и че те са тези, които излагаме по-долу:
Структурирани продукти с капиталова гаранция при падежа: са тези финансови продукти, които отговарят за връщането на целия инвестиран капитал на падежа. Във всеки случай те са тези, които генерират най-малка опасност сред малките и средните инвеститори, тъй като те също се регулират от самата Банка на Испания и се покриват от Фонда за гарантиране на влоговете. На практика това означава, че те ни гарантират до 100.000 XNUMX евро на човек и продукт, какъвто е случаят с срочните банкови депозити.
Другият модел, по-сложен, разбира се, е този, който се отнася до структурирани продукти с риск. В този случай те са тези, които нямат капиталова гаранция на падежа и чиято възвръщаемост ще бъде обусловена от развитието на базовия актив. Това е определящият фактор, че те са по-сложни и че дори могат да доведат до загуба на пари на позициите, които сте отворили в тях. Както и в предишния модел, те се регулират от самата Банка на Испания и се покриват от Фонда за гарантиране на влоговете. Това е най-голямата от гаранциите, предлагани на притежателите им.
Инвестиция с фиксирана лихва
Ако това, което търсите, е сигурност за вашата инвестиция над останалите характеристики, това е начин, който може да задоволи вашите жадувани желания. Не напразно трябва да анализирате, че в края на деня ще инвестирате парите си в депозит с фиксирана и гарантирана лихва. Но ако това, което искате, напротив, е по-висока доходностСъществуват и формати, които спазват това решение в сектора на структурираните депозити. Тоест ще инвестирате в структуриран депозит с променлива лихва.
В случай на фиксиран депозит, рентабилността винаги ще бъде гарантирана. Докато напротив, в случая на променлив резервоар, лихвата ще се определя от развитието на индексите на актива, в който е направена инвестицията. Това е съществена разлика между двете инвестиционни стратегии. Но без да оставя същия продукт, в това, което е една от основните му характеристики по отношение на други продукти, предназначени за инвестиция. Фактор, който може да привлече голям брой клиенти към тези формати, създадени от банките през последните години.
Фиксиран доход всяка година
Друга от най-важните характеристики на този важен банков продукт е неговата рентабилност. Защото наистина, като цяло, гаранция до 1% повече от стойността на свързания депозит, независимо от вида на инвестицията, избран от самия клиент на банката. От друга страна, също така трябва да се подчертае, че в случай на смърт по случайност, допълнителната полза ще бъде 51%. От друга страна, при депозитите с фиксиран лихвен процент той ще бъде насърчаван от гарантирания фиксиран лихвен процент, а при тези, структурирани от развитието на индексите, предвидени във всеки от гаранционните периоди, установени в свързания актив.
От друга страна е много интересно да се знае какво обхваща свързаната животозастраховане. Е, в случай смърт на застрахования, застраховката предлага допълнителна полза от 1% от активите, свързани с инвестицията, независимо от причината за смъртта, с лимити въз основа на възрастта. В случай на случайна смърт, допълнителната полза ще бъде 51% от стойността на инвестицията.
Възстановяване на депозирания капитал
Един от въпросите, които много от възможните притежатели на този финансов продукт си задават, е дали наистина могат да възстановят пари преди изтичане. Е, в този смисъл трябва да се отбележи, че във всеки брой е посочена възможността за предсрочно изкупуване. Откупната стойност ще се основава на пазарната стойност на свързаните активи. Възможно е обаче тези инвестиционни модели да не могат да бъдат записани извън периода на комерсиализация. И в което няма да има друг избор, освен да изчакаме нова дата на емисията в тези гарантирани инвестиционни фондове.
Докато напротив, съществува и реалната възможност тези средства да бъдат формализирани извън сроковите периоди. Но със сериозен недостатък и това е, че те могат да бъдат наказани с много високи комисионни и над обичайното. До такава степен, че може да компрометира крайната рентабилност на този много специален инвестиционен фонд. Като заключим, че това не е печеливша операция, далеч от нея. По-скоро носи интерес, който ще бъде много дефицитен от всички гледни точки.
Видове гарантирани средства
Така или иначе, тази алтернатива на инвестирането гарантира 100% от инвестицията участник инициал. Въпреки че е високо ценен и фактът, че в крайна сметка може да има или не допълнителна рентабилност. Чрез два класа инвестиционни стратегии, който е представен от фиксирана доходност и разбира се променлива доходност. По отношение на първия от форматите, трябва да се отбележи, че в допълнение към капитала, управляващият обект гарантира получаването на допълнителна възвръщаемост, обикновено изразена в лихвен процент, който може да достигне 1% или 2%.
Що се отнася до средствата с променлива възвръщаемост, подходите са съществено различни, както ще видите по-долу. Защото на практика, като тези с фиксирана доходност, гарантира капитала плюс възможността за получаване на допълнителна възвръщаемост въз основа на развитието на индекс или акция. В тези сценарии стратегията се основава на постигане на минимални цели по отношение на цената на акциите, секторите или индексите на фондовите пазари. В този смисъл тези фондове са много сходни с депозитите, свързани с финансови активи, които са регистрирани на фондовите пазари.
Допълнителна рентабилност?
Друг от най-обобщените подходи сред малките и средните е представянето на този въпрос. Е, основният ключ е във факта, че те могат или не могат да изпълнят поредица от условия, за да възстановят своите първоначални разходи, без свързани загуби. В този смисъл няма да има друг избор, освен да анализираме много подробно всичко, свързано с неговия състав и структура, тъй като може да ви направи повече от една изненада от тези моменти. Не е лесен за употреба продукт и няма да имате друг избор, освен да познавате неговата механика в известна степен.
От друга страна, не трябва да забравяте, че така наречените гарантирани средства се търгуват за a определен период от време, в много случаи е невъзможно да бъдете част от него, след като този маркетингов прозорец бъде затворен. От този сценарий е необходимо да бъдете посъветвани преди подписването на договора за този специален финансов продукт, за да не получавате изненади отсега нататък.
Точно както е необходимо гаранцията да бъде ефективна и ние няма да видим загуби в нашия капитал, ако пазарните условия са неблагоприятни. Където в повечето случаи ще трябва да изчакате до края му. С условия на постоянство, които се движат в диапазон, който варира от 3 до 5 години.